나는 문과를 나왔다. 가장 큰 이유는 역시 수학이었다. 못 한다기보다는 ‘싫다’는 느낌이었다. 싫다는게 원인인지 결과인지 모르겠지만, 노력한다고 해서 잘 할 자신도 없었다. 지금 돌아보면 수능시험 때까지 일관되게 언어 과목은 이상하게 자신이 있었는데 점수가 안 나왔던 반면, 수학은 무섭고, 싫고, 자신이 없었는데 시험 점수는 언어 과목보다는 나았다. 그리고 대학에서는 외국어를 전공하다보니 내 학창시절은 줄곧 ‘여초’인 환경이었다고 해도 과언이 아니었다.

 

남자는 이과, 여자는 문과라는 고정관념이 주류를 이루고 있었던 때에 '소수'라는 면에서는 고등학교 시절 이과, 대학교 시절에는 공대를 다니는 여자들도 문과 남자인 나와 마찬가지였을 것 같다. 차이가 있다면, 문과 남자들은 대체로 수학이나 과학에서 도망쳐 온 '루저'들 취급을 받는데 반해, 이들은 극소수라 어디 가서든 튀었던 것이 아닐까 싶다? 거기에 어려움을 정면돌파 한다는 이미지까지 있었다.

 

그런데 내 주위를 보면 이과 전공을 한 여자는 있어도, 그 커리어를 유지하는 경우는 없었다. 그러다보니 만약 이과를 전공한 여학생들에게 ‘이과 본능’이라는게 있다면, 그게 실제 생활 속에서 어떻게 드러날까? 하는게 좀 궁금하기도 했었다. 학창시절 때도 그렇지만 사회생활을 하면 더 드러내기는 쉽지 않았을테니 이건 오로라나 유성을 보는 것만큼이나 힘든 걸 텐데, 이 책을 통해 조금이나마 엿볼 수 있었다.

 

먼저 이 부분을 읽어본다.   

 

1999년 5월 <사이언스>지에 실린 ‘인간 비만 유전자에 대한 연구’ 논문에 따르면 유전적 요인이 체중에 영향을 미치는 정도는 적게는 40%, 많게는 70%나 된다. 유전적인 이유로 신진대사 속도가 느려 살이 찌거나, 운동을 한 효과가 다른 사람에 비해 잘 안 나타날 수 있다는 뜻이다. (16 페이지)

 

어떤가? 의미는 같다고 해도 문과생이 그냥 입으로 “타고난 건 못 이겨” 나 “생겨먹은 대로 살아야 해” 라고 나불대는 것과는 차이가 있다. 문과생은 오랜 시간 머리를 마구 굴려도 나오는게 좀 더 '세련된’ 혹은 '정제된' 언어표현 정도라면, 이과생에게서는 새로운 정보와 숫자가 나온다. 그래서 다소 건조한 언어로 풀더라도 세련되게 읽힌다는 점이 어떤 때에는 부럽기도 하다. 일상에서 벌어지는 일을 과학의 언어로 풀고 있는데 그렇다고 <빅뱅 이론>처럼 이해를 못해 결과적으로 웃게 되는 그런 이야기들은 아니다.

 

다이어트를 다루고 있는 1장의 다른 내용에도 눈이 갔는데 역시나, 실험하는 이과생 출신 저자의 ‘고급진’ 표현은 여전하다.

 

사람들은 각자 다른 장내세균 구성을 가지는데, 대략 세 가지 유형으로 나뉜다. 박테로이테스 속 세균이 주를 이루고 있다면, 유형1, 프테보텔라 속 미생물이 가장 많고 대장균류가 상대적으로 적으면 유형2, 루미노코쿠스 속 미생물이 가장 많으면 유형3으로 분류한다. 유형1에 속하는 사람들은 평소에 고지방 음식을 즐기는 나와 비슷한 사람들이다. 이런 사람들은 육식을 중단하다시피 크게 줄이면 다이어트 효과를 볼 가능성이 크다. (26~27 페이지)

 

“살을 빼는게 중요한 게 아닙니다. 건강을 위해서 장내세균을 관리해야 합니다.” (27 페이지)

 

그래서 저자는 본인을 상대로 45일간 육식을 중단하는 실험을 한다.

 

미생물군집분석연구소 천랩이 분석한 나의 장내세균 중 75.7%를 차지하던 피르미쿠테스 문 세균의 비중이 47.3%로 줄었다. ‘뚱보균’ 이라고도 불리는 피르미테쿠스는 에너지를 과잉으로 저장해 비만을 유방하는 원인균으로 알려져 있다. 반면, 15.7%에 불과했던 박테로이테테스 문 세균은 47,7%로 늘었다, 피르미테쿠스는 열량을 과잉 섭취하는 사람의 장에서 잘 자라고, 박테로이데테스는 그렇지 않은 날씬한 사람의 장 속에 많다. 이는 쉽게 말해 장내세균 구성이 비만 체질에서 마른 체질로 바뀌었다는 뜻이었다. (25~26 페이지)

 

말 그대로 정보와 분석 그 자체다. 그런데 요즘은 어떤 분야에서 무엇을 하든 이공계 지식이 기반이 되어야겠다는 생각을 거의 매일 한다. 블록체인이나 비트코인 같은 것들 때문이 아니다. 점점 수치로 나온 자료를 볼 일이 너무 많고, 내가 만들어야 하는 보고서에는 기본적으로 사진(시각증거) 아니면 숫자(데이터)가 들어가도록 은근 강요받고 있기 때문이다. 반면, 예전처럼 단어나 문장이 세련되지 못하다고 지적받는 경우는 별로 없는 것 같다. 이는 내 조어 실력과는 상관이 없이 말이다. 오죽하면 지금 가장 필요한 분야를 하나 꼽으라면 주저 않고 통계학이라고 할까. 내 머릿속에서는 이 생각을 이미 수 백번은 했다. 설사 내가 글렀다고 치면 아들도 그렇지만, 나는 딸도 이제는 이공계 전공을 해야 한다고 생각한다. 아니, 거의 신념에 가깝다. 그런데 그게 책을 읽고 나서 더 강해졌다.

 

아무튼, 위에서 인용한 장내 미생물 에피소드의 막바지에는 이런 내용도 나온다.

 

장내세균 구성이 달라져서 체중이 줄어든 것인지, 체중이 감소하면서 부산물로 장내세균 구성이 더 크게 달라진 것인지 인과관계는 정확하지 않다. 그렇지만 상관관계는 분명히 있었다. (26 페이지)

 

아, 여러번 봐도 이런게 실험하는 사람의 자세가 아닌가 싶다. 문과가 상상 혹은 논리라면, 이과는 실험이다.   

 

□ 세대 갈등론; 밀레니얼 세대가 지는 게임 

나는 돌아가신 할머니한테 좋지 않은 감정이 많다. 물론 어린 내가 일방적으로 당하는 쪽이었다. 돌아가시기 몇 년 전에는 약한 치매와 풍을 안고 있었고, 우여곡절 끝에 우리 집에서 모시게 됐었는데 내가 할머니를 없는 사람 취급하는 걸 아버지는 외면하고, 어머니는 이걸 조금이라도 풀려고 시도하는 듯 했다. 하지만 나는 그게 끝까지 풀리지 않았다. 풀 생각도 전혀 없었다. 내가 일방적으로 당했는데 그 사람이 병 들고 나이 들었으니 화해하라니? 더욱이 청하지도 않는데. 그게 무슨 논리인가... <헌터X헌터>에서 클로로가 그랬다. 굴레는 잊는게 아니라 끊는거라고. 

그러면서 나는 나이 든 사람과 업을 엮는다는게(특히 내 의지가 아니라면) 젊은 사람의 입장에서는 절대적으로 불리한 것이라는 생각을 떨칠 수가 없었다. 그건 지금도 마찬가지다.   

사회로 나와보니 이런 틀이 그대로 유지되고 있다고 한다면 억측일까? 물론, 모든 세대는 괴롭다. 일제 강점기와 전쟁으로 젊은 시절을 다 날려보낸 세대가 내 조부모였고, 우리 부모세대는 사회생활을 하는 동안은 급격한 사회 변화를 다 견디면서 노후에 와서는 예상외로 오래 사는 부모와 사회진출이 늦어지는 자식 부양에 낀 세대가 되어버렸다. 서로 자기가 힘들었다고 해도 다 맞는 말이다. 이건 개그맨 유병재의 말 따나 '네가 힘들다는 걸 알아도 내가 덜 힘든 건 아닌' 셈이다. 

허나, 이건 세대 내의 문제이고 서로 다른 세대 간의 문제로 오면 양상은 달라진다. 아무리 생각해도 나중에 위치한 세대의 입장에서는 '그럼 니들이 어쩔건데?' 라는 막무가내 논리를 뒤집어 써야하는 상황이 되어버린다. 저 논리는 숫자와 돈이 얽혔다고 다르지 않다. 국가부채 확대, 노년층을 위한 사회보상세 확대, 의료비 지출 증가 등이 해당한다. 이 책에 '책임부채' 라는 표현이 나오는데, 이건 마치 '비자발적' 책임부채가 되어버리는 형국이다. 

□ YOLO vs 스튜핏; 투자는 어디에도 없다

우리 세대의 문제에 집중해서 보자. 한동안은 단순히 'O포 세대'라고 해서 연애와 결혼 등 인생에서 겪어야 할 몇몇 과정들을 포기했다는 자조가  섞여 나왔지만, 요즘의 표현들은 보다 구체적이다. 그 중에 가장 많이 등장하는 것이 '인생은 한 번뿐이다' 라는 의미의 욜로(You Only Live Once, YOLO)다. 한마디로 현재의 만족만을 적극적으로 추구하겠다는 극단적인 스탠스인 셈이다. 동시에 이와는 정반대의 입장을 가진 트렌드도 있다. 개그맨 김생민씨가 나오는 <영수증> 이라는 프로그램이다. 사연을 의탁한 일반인들의 한 달치 영수증을 일일히 보며, 코멘트를 해 주는 프로그램인데 과도한 지출에 대해서는 '어리석다'는 의미로 '스튜핏' 이라고 하는 것이 유행어가 되고 있다. 여기서는 극단적으로 꼭 필요한 소비만 하며 저축할 것을 강조하고 있다. 

둘 다 재미있는 현상이긴 하나, 빠진 것이 있다. 소비와 저축만 있지 투자는 어디에도 없다는 점이다. <영수증>에서 조차도 대놓고 투자가 부정적이라고 하지는 않으나, 투자상품을 줄이거나 없애서 예적금을 하거나 주택 대출금을 먼저 상환하라는 조언들이 자주 등장한다. 

이건 현실의 반영일까? 실제로도 20~30대에게 '투자' 는 재무계획에서 아얘 빠져버린 선택지인 것처럼 보인다.  

□ 탁월함; '그렇게 되기 싫다'는 네거티브 

흰 쌀을 불려서 적당한 물을 넣고 전기밥솥에 끓이면 밥이 된다. 그런데 이 때 가서야 '저는 쌀밥을 지으려고 한 게 아니었어요, 된장찌개를 만들고 싶었어요!" 라고 한다면 다른 사람들이 뭐라고 생각할까? 어떤 행동을 하면 응당 거기에 예상되는 결과가 나오기 마련이다. 성과가 나오는 시점이나 정도의 차이는 있어도 그 내용 자체는 제한적이다. 바꿔 말하면 '열심히' 쌀 불리는 시간을 재고, '철저하게' 물 양을 맞춘 다음 '조심스럽게' 전기밥솥에 얹는다고 해서 그게 된장찌개가 되지는 않는다는 말이다.  

진로문제도 그렇다. 수능시험에서 높은 점수를 받아 인정받는 대학에 들어가서, 높은 학점 받고, 알아주고 급여 많이주는 직장에서 열심히 오래 일해 아끼고 저축한다면 어떤 삶이 펼쳐질까? 그렇다고 다른 방법은 모른다. 그렇다고 해서 일단 알려진대로 열심히 해야하는게 변명이 될까?

여기서 확실하게 제시할 수 있는 방법은 일단 '그렇게는 하지 말아야 한다'는 거다. 적어도 '그렇게 되기 싫으면' 말이다. 앞서 평균의 현실적인 20~30대에게 빠진 것은 투자라고 지적했다. 소비와 저축을 얼마나 '잘' 혹은 '안' 하는 것이 아니라는 말이다.   

□ 복리수익; 젊음이 엣지다

그럼 어떻게 투자하는 것이 좋을까? 물론 좋은 기업을 고르는 것이 매우 중요하다. 책에서도 '밀레니얼 체크리스트' 라고 해서 나름대로의 기준을 제시하고 있다. 요약하면 아래와 같다. 

 - 주주수익률이 5% 이상인가?

 - 투자자본수익률이 30% 이상인가?

 - 영업현금흐름이 순이익보다 높은가?

 - 잉여현금흐름 대비 시가총액이 10배 미만인가?

 - 지난 6개월간 모멘텀이 가장 높은 상위 20% 집단에 해당하는가?

그런데 이 전략을 시행하려면 기업재무 관련 데이터도 수집해서 가공하는 작업이 필요하고, 무엇보다 혹자에게는 말이 좀 어려울 수 있다. 

그보다 더 중요한 건 '시간'이다. 복리의 중요성은 여느 투자 관련 책에서도 강조하고 있는 부분이기 때문에 특별할 건 없다. 다만, 여기서는 밀레니얼 세대가 충분히 많은 정보에 손쉽게 접근할 수 있는 역량과 환경을 갖추고 있으면서, 투자를 할 수 있는 충분히 긴 시간을 가지고 있기 때문에 그 윗세대 누구도 따라올 수 없는 메리트를 가지고 있다고 말한다. 

통상적인 투자수익은 수익률과 시간의 조합인데, 시간이 충분히 많다면 수익률을 희생해도 된다는 의미로도 볼 수 있다. 상대적으로 낮은 수익률을 받아들일 수 있다면( = 기대 수익률이 낮다면) 이는 자연스럽게 위험을 회피하는데 반영할 수 있으며,  손실 가능성도 상당히 줄일 수 있기 때문이다. 반대로 시간은 어떻게 해도 벌 수 없으며, 왠만큼 높은 수익률로도 만회가 되지 않는다. 

 

□ 유전자 몫의 세금과 소음 

시간이 주는 복리효과를 이해하고, 좋은 기업을 고르는 전략을 마련했다면 이를 지속하는 문제가 남는다. 여기서는 인간이기 때문에 가지고 있는 심리적 허점들, 책에서는 '인간 유전자 몫으로 내야하는 세금' 에 대한 이야기가 나온다.  크게는 아래와 같다. 

 - 고점매수 저점매도

 - 위험회피, 보상추구 

 - 행동패턴을 바꾸는 무의식

 - 즉각적인 욕구 추구와 만족지연 

 - 패턴 찾기 

또 다른 하나는 외부에서 얻는 정보중 판단을 방해하거나 부정적인 판단을 내리도록 하는 정보들이 있다는 점이다. 이런 것들을 흔히 '소음'으로 분류하는데, 투자에 어떻게 작용하는지는 아래 책에 드러나 있기도 하다.  

□ 배당; 비관속의 근거 

이 책의 마지막 장인 나오는 말의 제목은 '밀레니얼 세대의 근거 있는 비관주의' 이다. 나는 이 제목이 참 인상깊었다. 왜냐하면 나를 포함한 밀레니얼 세대를 둘러싼 경제 환경은 부정적인 부분이 훨씬 많기 때문이다. 

 - 윗세대를 위해 더 많은 부담을 져야 할 것이 명백하며, 

 - 교육도 트렌드도 '투자'라는 선택지에 대해서는 제시하지 않고 있고, 

 - 우리 세대도 다르게 가야 한다는 사실을 인지하지 못하고 있고, 

 - 인간이기 때문에 어쩔수 없이 안고가야 하는 많은 내/외부의 방해가 있다. 

그럼에도 미래를 긍정적으로 봐야 한다든지, 투자를 해야한다든지에 대한 근거라면 책에서 언급대로 시간이 가져다주는 복리수익이 될 수 있을 것 같고, 여기에 하나를 추가하면 '배당'이 될 수 있을 것 같다. 

사실 투자 복리수익의 경우는 가정한대로 이루어진다는 '보장' 이 없다. 당연한 것이지만, 좀 더 자세히 언급해 보자면, 전년도에 평가익으로 8%를 거둔다고 해도 실현한 것이 아니라면 이는 차년도 시황에 따라서 사라져 버릴 수도 있다. 그렇다고 해서 낮은 가격에 매수해서 보유중인 주식을 무작정 팔 수 있는 것도 아니다. 작긴 하지만 세금과 수수료 문제도 따라오고 말이다. 

하지만, 그 수익이 배당 4%와 평가이익 4%라면 어떨까? 평가이익이 내 소유의 숲에 둥지를 튼 새라면, 배당은 쉽게 말해 '새장 안으로 들어온 새'에 해당한다. 다른 말로 하면 실현한 이익이라는 거다. 그리고 이는 재투자함으로써 다시 추가적인 평가이익을 위한 원금(시드머니)으로 전환이 되고, 더 보다 많은 배당금으로 돌아온다. 겹복리라고 하면 과장된 표현일까?  그래서 나는 충분히 배당도 비관속의 근거가 될 수 있다고 생각한다. 

밀레니얼머니, 밀레니얼세대, 투자, 주식, 소음, 한지영

좋은 서평이나 서평쓰는 법 등으로 항상 자극을 주시는 네이버 블로그 핑크팬더(링크)님의 신간입니다. 전작이었던『소액 부동산 경매 따라잡기』는 팬더님의 생생한 경험담이 있는 점은 좋았지만, 제 입장에서는 '아, 이런 세계도 있구나!' 하고 넘어갔던 정도였습니다. 하지만 이번 신작은 저한테도 와 닿는 부분이 많았습니다.

 

책은 우선, '부자'에 대한 정의부터 시작합니다.

 

물론 먹고사는 데 불편함은 없지만 몇 달 지나지 않아 가진 돈이 바닥나는 상황이라면 부자라고 할 수 없다. ‘부’에는 자산의 규모뿐만 아니라 그 자산을 효율적으로 쓸 능력이 있느냐 하는 점도 포함되기 때문이다. 자산을 관리할 능력이 없다면 돈은 금세 빠져나갈 수밖에 없다. 진정한 부자가 되고 싶다면 ‘돈’과 ‘돈 관리하는 능력’을 함께 키워야 한다. (16 페이지)

 

부의 기준은 남의 시선에 있는 것이 아니다. 타인을 의식하여 더 많은 부를 가지려고 하면 밑도 끝도 없는 길을 가야만 한다. ... 그러나 진짜 중요한 것은 자기 삶을 지킬 수 있는 돈과 능력을 가지고 있느냐이다. 더 큰 부를 얻기 위해 한없이 위만 바라보고 사는 것보다 자신의 생활수준에 맞는 곳에서 풍요롭게 사는 것이 더 낫지 않은가. (17 페이지)

 

결국, 부자를 정의하는데의 기준은 아래 세 가지로 요약할 수 있을 것 같습니다.

 

1. (내 기준을 충족하는 규모의) 물질적 자산

2. 자산을 관리할 수 있는 능력

3. (타인의 시선을 물리치고) 내 기준에 따라 결정하고 행동하는 의지

 

그리고 어디까지나 부는, 한 개인의 욕망과 필요에 의해서 정의할 수 있는 주관적인 기준이라고 보는 것이 타당할겁니다. 아직도 금융자산 20억이니, 소득 얼마 이상이니 하는 이야기가 많이 나오는 시점에 꼭 새겨야 할 부분인 것 같습니다.

 

아울러 다루고 있는 '투자'와 '투기'에 대한 설명도 이러한 시각에서 벗어나지 않습니다.

 

결국 투자와 투기의 구분은 자기 스스로 투자의 원칙을 정하고 그에 따라 실천했느냐의 여부에 따라 나눌 수밖에 없다. 투자의 세계에서 오랫동안 살아남은 사람들은 엄청나게 분석을 잘하거나 운이 좋은 사람이 아니라 자신이 세운 원칙을 어떤 경우에도 무조건 지키는 사람이다. (69 페이지)

 

후천적 부자가 되기 위해서 책은 오랜기간에 걸쳐, 천천히, 하지만 적극적으로 투자에 나서라고 이야기 하고 있습니다. 이 책의 투자 이야기를 따라가다 보니 핑크팬더님의 블로그 타이틀이 왜 'Slow and Steady(천천히 꾸준히)'인지 좀 더 잘 이해할 수 있었습니다. 

 

그런데 저축만으로는 여윳돈을 만들기가 쉽지 않다. 다양한 소비 욕구들을 참고 여유로운 삶을 포기하면서 돈을 모아야 하기 때문이다. 현재를 포기하지 않으면서 여윳돈까지 마련하려면 어떻게 해야 할까? 제테크를 ‘투자’에 집중해야 한다. 저축할 돈과 시간을 투자에 집중시켜 매달 정기적으로 돈이 들어오는 수익구조를 만들어야 한다. (43 페이지)

      

주식을 하든 부동산을 하든, 정기적으로 돈이 들어오는 구조를 구축하는 것은 이 책에서 강조하고 있는 큰 흐름입니다. 위에서 인용하고 부분과 내용은 비슷하지만 이렇게도 이야기하고 있습니다.   

 

흑자 경영을 위해서는 고정적으로 돈이 들어오는 수익 구조를 만들어야 한다. ‘제2의 월급’을 받는 것이다. 배당금이 높은 주식에 투자하는 방법, 채권에 투자해 이자를 받는 방법, 부동산에 투자해 월세를 받는 방법 등 매월 돈이 들어오는 구조를 만드는 투자법은 많다. (155 페이지)

 

책 91~105 페이지에 걸쳐서는 '20~40대의 세대별 투자전략'에 대해서 이야기하고 있습니다. 큰 맥락에서는 20대에 지식과 초기 경험을 쌓고, 30대에 돈을 모으고, 40대부터 일과 함께 본격적으로 나서라는 것으로 요약할 수 있겠습니다.

 

하지만 20대에는 당장 눈앞에 있는 투자처에 집중하는 것보다 멀리, 길게 보는 톱다운 방식으로 다양한 공부를 하는 것이 좋다. 거시 경제를 보는 눈을 키울 수 있을 뿐만 아니라 자산 형태, 투자 환경, 업종 환경을 분석해내는 힘도 기를 수 있기 때문이다. ... 하나라도 더 알고 배우는 것 자체에 의미가 있다. (92 페이지)

 

그래서 선택한 방법은 두 가지였다. 하나는 투자에 관한 책을 섭렵하는 것이고, 두 번째는 열심히 여윳돈을 모으는 것이었다. ... 미래를 위해 막연하게 적금을 붓는데서 한 발 더 나아가 꾸준히 투자 공부를 하면서 돈을 모아놓는다면, 기회가 왔을 때 그 기회를 놓치지 않고 원하는 결과를 얻을 수 있을 것이다. 축적된 투자 자식과 여윳돈, 그것이 바로 30대에 가질 수 있는 최고의 자산이다. (96~97 페이지)

 

아무래도 저자의 경험을 담고 있다보니, 크게는 주식과 임대 부동산을 주요 투자대상으로 다루고 있습니다. 하지만, 이에 비추어 부동산보다는 금융상품, 증권투자에서는 배당주 투자가 제 입장에서 고려할 수 있는 가장 최선의 선택이 아닐까 하는 생각을 다시 한 번 해보았습니다. 실제로도 배당주에 장기적으로 조금씩 투자해서 성공한 사례가 가장 많이 인용되고 있기도 하고요.

 

뭐, 최근에 읽은 책 중에는 돈 빌려서 사업해가지고 한시라도 '빨리' 부자되라는 취지의 『부의 추월차선』(링크)이라는 책도 있었지만, '천천히 꾸준히'의 철학이 저에게도 좀 더 맞아 보입니다.  

 

그렇지만, 이 책을 통틀어 가장 중요한 건 이 부분이라고 생각합니다. 그건 바로 본업에서 성공하는 것이지요.

 

돈을 굴리고 싶다면 돈을 벌 생각부터 해야 한다. 직장인은 직장에서 어떻게 하면 성과를 더 올릴 수 있을지 고민해야 하고, 자영업자는 고객을 한 명이라도 더 끌어들이기 위한 방법을, 프리랜서는 자신의 능력을 어떻게 많은 사람들에게 알릴지를 고민하며 돈을 버는 것이 우선이다. 현재 하는 일도 제대로 못하면서 돈을 굴리는 방법부터 고민하는 것은 우선순위에서 잘못되었다. (55 페이지)

후천적부자, 제테크, 투자, 부자